以前，银行都是在拼命拉存款，现在情况反过来了，生怕大家把钱存久了。
11月底开始，工、农、中、建、交、邮储六大行，五年期大额存单已经集体"消失"，剩下的三年期产品利率普遍降到1.5%至1.75%，且额度紧张，很容易就没货了。招商银行、光大银行等股份制银行也紧随其后，那些还在售的五年期普通定期存款，利率已经低到让人怀疑人生。
甚至，最神奇的事情发生了，存得越久，利率越低，这种"利率倒挂"的怪象正在多家银行上演。
比如长沙某家商业银行的三年期定期存款利率是1.55%，五年期反而只有1.3%。
一手消失，一手倒挂，而且那么多银行都在做，说明这不是某家银行的个别动作，而是整个底层逻辑都变了。
银行净息差持续收窄
银行不是不缺钱，而是太缺"便宜钱"了。
根据国家金融监管总局2025年三季度数据，商业银行净息差已降至历史低位，民营银行环比再降0.08个百分点。
简单说，银行赚的是"贷款利息"减"存款利息"的差价。
现在资产端，企业贷款利率持续下行，房贷、经营贷利率一降再降；负债端，存款成本一直降不下来。这种两头挤压让银行每吸收一笔五年期存款，就等于提前给自己背上五年的高成本负担。
这样描述太模糊了，咱们可以举个例子。
比如我今天存的五年期定存，利率1.8%，但银行现在放出去的贷款，利率可能只有3%，扣除运营成本后几乎不赚钱。而如果明年利率继续下行，银行还是要继续按1.8%付我五年利息，却可能只能以2.5%的利率放贷款，这就从几乎不赚钱变成开始亏钱了。
类似的情况其实在其他国家都发生过。
2008年金融危机后，欧美银行为修复资产负债表，也曾大规模压缩长期高息存款，转向短期浮动利率产品，也就是说，不搞5年期锁定，随时都按照市场利率来波动。
日本也一样，在失落的三十年里，日本银行是彻底放弃了长期存款业务，转向财富管理和服务收费。
我们现在遇到的情况，也是类似的结构性转型，从"规模扩张"转向"质量效益"，从"存款立行"转向"多元创收"。
储户应该怎么办？
央行做了一个2025年第三季度城镇储户问卷调查报告，数据很有意思，倾向"更多储蓄"的居民占比仍高达62.3%，只比上季度微降1.5个百分点。
这说明，大部分人还没意识到，那个存一笔钱吃一辈子利息的时代已经彻底结束了。
银行都在用利息倒挂的模式，尽量劝大家不要存长钱了，储户应该明白这意味着什么。
首先，利率下行趋势短期内不会逆转。
银行宁愿得罪储户，也不愿锁定长期高成本，这说明它们对未来利率走势的判断非常一致，还会继续降。而这个预期，不是简单的说两句，而是直接反映在了银行的利息设定上，这是实打实的。
其次，流动性比收益率更重要。
当长期产品消失，短期产品自然而然就成为主流，这意味着资金的灵活性会更高一点。不是说收益不重要，而是，没有其他好的稳定的长期收益了。
所以，与其苦寻五年期产品，不如接受三年期甚至一年期，保留随时调整策略的权利。
最后一点，也是最关键的，单一存款思维必须打破。
传统长期高息储蓄模式没有了，那只有通过期限调整和资产多元化平衡风险与收益，别把所有鸡蛋放在存款这个篮子里，债券、理财、保险，甚至权益类资产，都应该在大家的配置清单上。
这不是制造焦虑，而是让你看清趋势，不需要恐慌，只需要理解变化。
当银行用产品下架替你做出选择时，与其抱怨，不如顺势调整。降低收益预期，拥抱多元配置，关注资金流动性，这三件事现在做，比三年后被迫做要从容得多。